傳說在春秋之末，某國王在侍衛(wèi)和隨從大臣的相伴下由古官道而來。
當(dāng)國王和隨從行至村境的東面（現(xiàn)官道溝之處），傳下來說要小憩，隨后即下車在此地來回走動(dòng)；后國王背東面西觀察了西面的村落和周圍環(huán)境，甚喜。
借國王觀察之勢(shì)做記“東觀”，寓意國王背東面西觀察之狀。
“東觀”村名由此而得，至今約有2300年。
宋代，東觀更名為“永興莊”，此名一直使用到元代初。
據(jù)一些老人們聽他們的上輩老人傳說，“永興莊”是東觀村的中心，在現(xiàn)五拐巷處。
東觀村后來的拓展修建均是在“永興莊”的基礎(chǔ)上進(jìn)行的。
清代最早的糧店在五拐巷，人們稱為“永興糧店”（內(nèi)有酒坊）。
元代，伏溪河將一大片村民居住村落分為東西兩半，把東面管轄的村稱東管，西面管轄的村叫西管。
實(shí)行都甲制時(shí)，因東管當(dāng)時(shí)的面積大，人口多，故稱東管都，西管成東管都的一附屬村。
東管都經(jīng)歷元、明、清500余年，到乾隆四十五年（1780年），東管都易名為東觀鎮(zhèn)，附村西管亦稱西觀。
東觀村名的更易由“東觀”之始，經(jīng)過“永興莊”、”東管都“，又由東觀鎮(zhèn)至今。
1948年祁縣解放，東觀劃為第七區(qū)，1950年屬三區(qū)，1953年屬三區(qū)東觀鎮(zhèn)駐村，1954年屬東觀鎮(zhèn)駐地村，1956年屬東觀鎮(zhèn)紅旗社，1958年屬東觀鎮(zhèn)（紅旗）公社東觀管理區(qū)，1961年屬東觀公社轄生產(chǎn)大隊(duì)，1984年屬東觀鎮(zhèn)東觀村委會(huì)至今。